[News] Como funcionam as offshores: mitos, verdades e o que mudou depois do fim do sigilo suíço

Bradley Birkenfeld, ex-banqueiro do UBS, explica a diferença entre estrutura offshore, patrimônio oculto e evasão fiscal e revela como funcionava, na prática, o sistema que manteve fortunas longe dos olhos das autoridades

Offshore não é sinônimo de crime. A expressão designa, de forma ampla, estruturas financeiras ou societárias estabelecidas fora do país de residência ou operação de seus proprietários. O problema surge quando essas estruturas são usadas para ocultar patrimônio, beneficiários ou rendimentos que deveriam ser declarados. Poucas pessoas conseguem explicar essa diferença a partir de experiência direta como Bradley Birkenfeld, ex-banqueiro privado do UBS em Genebra, que acompanhou de perto a utilização de contas e estruturas internacionais por clientes de alto patrimônio.

Em seu livro, "O Banqueiro de Lúcifer: Sem Censura", Birkenfeld descreve mecanismos que iam muito além de uma simples conta bancária no exterior. Um dos exemplos narrados no livro envolve estruturas criadas em Liechtenstein, com trustes e empresas de fachada em diferentes jurisdições, utilizadas para dificultar a identificação do beneficiário final de recursos. O relato mostra como a combinação entre diferentes países, pessoas jurídicas e contas bancárias podia criar camadas sucessivas de distância entre o dinheiro e seu proprietário.

Esse modelo ajuda a desmontar um dos principais mitos sobre as offshores: a existência de uma empresa ou conta fora do país de origem não torna, por si só, uma operação ilegal. O ponto central está na finalidade da estrutura, na origem dos recursos, na declaração dos ativos e na identificação de quem efetivamente controla o patrimônio. No próprio relato de Birkenfeld, uma estrutura internacional podia existir formalmente dentro das regras locais, enquanto a obrigação tributária do proprietário permanecia vinculada ao país onde ele residia.

O que mudou, portanto, não foi a possibilidade de manter estruturas financeiras internacionais, mas o ambiente de sigilo que permitia que elas permanecessem praticamente invisíveis. O caso UBS exposto por Birkenfeld mostrou como o segredo bancário podia dificultar a atuação de autoridades estrangeiras e como informações internas de uma instituição financeira poderiam revelar conexões que não apareciam nos registros acessíveis aos investigadores. A obra descreve esse sistema como baseado em contas numeradas, regras de confidencialidade e mecanismos destinados a preservar a identidade dos titulares.

Para o mercado financeiro, a transformação tem uma consequência direta: cada vez mais, o foco das investigações está no beneficiário efetivo e na capacidade de reconstruir a origem e o percurso dos recursos. É uma mudança que interessa a bancos, departamentos de compliance, autoridades fiscais, escritórios de advocacia e investidores, porque altera o grau de exposição de estruturas internacionais e aumenta a importância da documentação, da transparência e da rastreabilidade das operações.

A trajetória de Birkenfeld acrescenta ao tema uma dimensão rara: ele não fala apenas como observador do mercado, mas como alguém que esteve dentro de uma das maiores instituições financeiras suíças e depois forneceu informações às autoridades americanas. O livro relata as consequências dessa decisão, incluindo sua prisão e, posteriormente, o recebimento de US$ 104 milhões da Receita Federal americana pela colaboração como denunciante. A expectativa é que sua biografia, O Banqueiro de Lúcifer: Sem Censura, seja lançada no Brasil no primeiro semestre de 2027, abrindo espaço para entrevistas sobre offshores, sigilo bancário, rastreamento de patrimônio, compliance e os bastidores do sistema financeiro internacional.

Sobre o autor

Bradley Birkenfeld é um ex-banqueiro norte-americano que construiu sua carreira no mercado financeiro internacional, com passagens por instituições como State Street Bank, Credit Suisse, Barclays e, principalmente, pelo banco suíço UBS, onde atuou como especialista em gestão de grandes fortunas. Durante os anos em que trabalhou na Suíça, participou da captação de clientes de alta renda e da administração de contas offshore protegidas pelo tradicional sigilo bancário suíço. Em meados dos anos 2000, decidiu denunciar às autoridades norte-americanas o esquema utilizado pelo UBS para auxiliar cidadãos dos Estados Unidos a ocultar patrimônio e sonegar impostos, tornando-se um dos mais conhecidos whistleblowers (denunciantes) da história do sistema financeiro. Suas revelações levaram o banco a pagar uma multa de US$ 780 milhões e abriram caminho para uma profunda mudança na transparência bancária internacional.